【高新產業鏈觀察】全國汽車工業經濟形勢分析

新華財經北京4月17日電（分析師王欣蕾）中國汽車工業協會發布的月度汽車工業經濟運行數據顯示，我國汽車市場呈現產銷兩旺的格局。2024年3月，我國汽車產銷分別完成268.7萬輛和269.4萬輛，同比分別增長4%和9.9%。其中，新能源汽車產銷分別完成86.3萬輛和88.3萬輛，同比分別增長28.1%和35.3%。

一、我國汽車市場產銷兩旺

根據中國汽車工業協會數據，1-3月，我國汽車產銷分別完成660.6萬輛、672萬輛，同比分別增長6.4%、10.6%。3月，我國汽車產銷量分別是268.7萬輛、269.4萬輛，同比分別增長4%、9.9%。其中，新能源汽車產量86.3萬輛，銷量88.3萬輛，新能源汽車產銷量占比分別是32.12%、32.78%，與2023年年中的水平持平。新能源汽車產量占比和銷量占比之間的差距從2024年1月迅速收窄，打破產能不合理的去庫存取得了實效。2024年汽車市場增長的驅動因素在于：（1）出口有望延續量價齊升的趨勢，（2）材料零部件成本下降、規模效應以及車企讓利帶來的汽車價格下探。

2023年3月-2024年3月，我國汽車產銷量經歷了“先升后降再恢復強勢增長”的過程。2023年4月開始，汽車市場行情扭轉，開啟2023年汽車市場“產銷兩旺、持續向好”的局面，背后的原因在于“價格放量、新能源增量”。拆解為三方面：（1）新能源汽車電池成本下降，打開新能源汽車整體價格的下降空間；（2）燃油車市場內卷加劇，價格下探，帶動銷量釋放；（3）新能源汽車帶動力持續增強，新能源汽車在汽車產銷量占比從2023年4月的30%、29.46%增長至2023年12月的38.06%、37.74%，汽車市場的增量主要來自新能源汽車。新能源車企在過去的一年主要做了兩件事帶動了新能源汽車市場的強勢增長，一是持續加大研發投入，推進技術革新；二是持續堆料，強化產品的極致性價比。

二、商用車、乘用車產銷量呈現出二八結構

汽車按用途可以分為乘用車和商用車兩大類。乘用車指的是轎車和9座以下的主要用于乘坐的汽車。商用車指的是所有的貨車、專用車、軍用車、工程車輛、9座以上的客車以及拖拉機、農用車、礦用車。乘用車產銷量均占比總量的80%，商用車產銷量占20%，近一年浮動較小，2024年3月乘用車、商用車的產銷結構與2023年3月基本持平。我國乘用車、商用車銷量增長強勁，高于產量增長，說明汽車產品結構合理化調整顯現成效，打開市場銷路。

2024年一季度汽車市場迎來開門紅，3月單月產銷數據表現亮眼。2024年3月，我國乘用車產銷量同比增速均高于商用車。我國商用車產銷量占比經歷輕微波動式增長之后，與2023年3月的情況趨于一致。根據中國汽車工業協會數據，2024年3月，我國乘用車產銷量分別是225萬輛、223.6萬輛，接近2023年中的產銷量，同比分別增長4.7%和10.9%。2024年1-3月，乘用車產銷分別完成560.9萬輛和568.7萬輛，同比分別增長6.6%、10.7%。商用車方面，2024年3月，商用車產銷分別完成43.7萬輛、45.8萬輛，同比分別增長0.7%、5.6%。2024年1-3月，商用車產銷分別完成99.7萬輛、103.3萬輛，同比分別增長5.1%、10.1%。乘用車銷量在2023年底達到高峰的直接原因，主要是車企促銷和地方政府促消費力度持續加碼，終端加速去庫存。2024年一季度，新能源汽車是乘用車市場增長的主要動力，出口市場的突破為乘用車市場增長打開空間。

三、汽車出口延續高增長態勢

近一年，新能源汽車出口增長速度高于汽車整車出口速度，表明新能源汽車是拉動汽車出海的增長力。根據中國汽車工業協會數據，2023年3月-2024年3月，我國汽車整車出口從36.4萬輛增長至50.2萬輛，增長幅度38%。其中，新能源汽車出口從7.8萬輛增長至12.4萬輛，增長幅度59%，新能源汽車出口占比一直維持在20%以上。2024年3月，汽車整車出口50.2萬輛，同比增長37.9%。新能源汽車出口12.4萬輛，同比增長59.4%。2024年1-3月，汽車整車出口132.4萬輛，同比增長33.2%。新能源汽車出口30.7萬輛，同比增長23.8%。隨著全球經濟逐步回暖，汽車出口實現了強勢增長，中國汽車產業的“出?！辈呗詮馁Y本出海到產品出海，如今進入產能出海的階段。

目前，業內針對汽車市場的預判趨于一致：2024年國內汽車需求仍將保持小幅增長，全年汽車銷量增速很大程度上將取決于出口的增長情況。汽車內銷的增長勢能可能偏弱，主要是出于兩方面原因：一是居民收入預期仍然偏弱；二是房地產開發投資額有所下降，固定資產投資不具備大幅反彈的基礎條件，商用車增速預計將出現回落。從區域市場來看，2023年我國汽車出口的增長勢能來自于歐洲，2023年我國向歐洲出口汽車195.7萬輛，同比增長120%，其中僅俄羅斯就達到90.9萬輛，占46.4%，這其中可能地緣政治的因素影響較大，但后續強烈依賴于俄羅斯市場的出口策略不一定能維系下去。新能源汽車補貼、貿易和關稅政策都將影響海外經銷商進口中國汽車的態度，從而影響我國新能源汽車出口行情。

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編輯：張騏

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